武鋼股份自上市以來，公司主營業(yè)務突出，利潤穩(wěn)定增長。在過去的兩年里，國內鋼鐵行業(yè)受到了金融危機的巨大沖擊，公司通過技術進步和品種優(yōu)化使公司業(yè)績保持了穩(wěn)定的態(tài)勢，目前已逐漸走出金融危機的影響。取得這些成績，與廣大投資者的支持密不可分。在此，我謹代表武鋼股份董事會、管理層和全體員工，向廣大投資者，向一直以來關心和支持武鋼股份的朋友們，表示最衷心的感謝! 

　　為貫徹科學發(fā)展觀、轉變增長方式，公司制訂了包括“四個一流”(技術一流、產品一流、管理一流和節(jié)能環(huán)保一流、生產組織優(yōu)化、品種結構調整、全力降本增效等一系列措施。在此背景下推出的武鋼股份本次配股，既是進一步實施生產組織優(yōu)化、品種結構調整的重要前提，也是擴展產品線、完善產業(yè)鏈，以此進一步提高公司的抗風險能力和競爭能力的重要步驟。因此，本次配股是武鋼股份發(fā)展的又一個重要里程碑，對于公司的生產規(guī)模、產品結構、經營業(yè)績和品牌提升等許多方面都具有非常積極的意義。

　　在配股即將實施之際，我們非常高興能借網(wǎng)上路演的機會與廣大投資者坦誠溝通，希望大家多提寶貴的意見和建議，也希望此次配股能得到廣大投資者的認同和支持。武鋼股份將以更好的業(yè)績和更大的發(fā)展回報投資者!

　　感謝大家的熱情參與和大力支持，謝謝大家!

　　廣發(fā)證券股份有限公司

　　副總裁 趙桂萍女士 致辭

　　尊敬的各位嘉賓、各位投資者、各位網(wǎng)友：

　　大家下午好!

　　作為武鋼股份本次配股的保薦機構、主承銷商，我們非常高興能夠參加今天的網(wǎng)上交流活動。首先，我謹代表廣發(fā)證券股份有限公司對參加本次網(wǎng)上路演推介的嘉賓和投資者朋友們表示熱烈的歡迎!

　　武鋼股份在我國鋼鐵上市公司中居于領先地位，擁有當今世界先進水平的煉鐵、煉鋼、軋鋼等完整的鋼鐵生產工藝流程，鋼材產品共計7大類、500多個品種。鋼鐵綜合生產能力1500萬噸， 超過80%為各類板材。其中產品獲中國名牌、中國鋼鐵行業(yè)最具影響力品牌稱號。公司自上市以來已累計現(xiàn)金分紅145.24億。可以說，一直以來，武鋼股份充分地與其投資者分享著企業(yè)發(fā)展成果，具有突出的大型藍籌風范。

　　武鋼股份本次配股擬按照每10股配售3股的比例向全體股東配售，配股價格為人民幣3.7元/股，擬募集資金約人民幣87億元，用于收購武鋼集團持有的鄂鋼公司77.60%的股權、粉末冶金公司的100%股權等部分主業(yè)相關資產，剩余部分將補充流動資金。相信本次配股完成后，武鋼股份的產品線將進一步擴展、抗風險能力和核心競爭力將進一步提高。

　　作為本次配股發(fā)行的保薦機構和主承銷商，我們感到非常的榮幸和自豪。我們衷心的祝愿武鋼股份能夠借助資本市場的力量更上一層樓。同時也非常榮幸能夠借此機會，向各位投資者推薦具有良好發(fā)展?jié)摿Φ奈滗摴煞�，希望廣大投資者作為公司股東充分享受到企業(yè)長期發(fā)展帶來的豐厚回報。

　　最后，我謹代表本次配股發(fā)行的保薦機構、主承銷商廣發(fā)證券股份有限公司，預祝武鋼股份配股發(fā)行圓滿成功!

　　謝謝大家!

　　武漢鋼鐵股份有限公司

　　董事、總經理 彭辰先生 致答謝辭

　　尊敬的各位嘉賓、各位投資者、各位網(wǎng)友：

　　大家好!

　　武鋼股份配股網(wǎng)上路演即將結束，在短短兩個小時的時間里，公司管理層和各位投資者進行了充分、坦誠的交流，我們利用這個機會，向廣大投資者介紹了武鋼股份的經營和發(fā)展情況，大家也對我們的工作提出了非常寶貴的意見和建議。通過交流，我們真切體會到廣大投資者對武鋼股份的高度關注和殷切期盼，我們深感責任之大、使命之重!

　　正如交流中談到，此次配股的成功實施，對于武鋼股份的發(fā)展至關重要，真誠希望各位股東大力支持、并積極參與本次配股。武鋼股份將不負重望，把握機遇，銳意進取，與廣大投資者共同發(fā)展，共同收獲!

　　由于時間關系，我們無法一一回答投資者的問題，但是武鋼股份與大家交流的渠道永遠是暢通的，我們歡迎廣大投資者通過各種方式繼續(xù)與公司保持密切溝通。

　　最后，我謹代表武鋼股份，向參與和關注網(wǎng)上路演的各位投資者表示衷心的感謝!并對本次配股的保薦機構和主承銷商——廣發(fā)證券股份有限公司致以由衷的謝意，也感謝中國證券網(wǎng)為我們提供的支持!

　　謝謝大家!

　　行業(yè)篇

　　問：鋼鐵行業(yè)“十二五”規(guī)劃情況如何?

　　答：目前，鋼鐵行業(yè)具體的“十二五”規(guī)劃仍未出臺，根據(jù)此前的草案，“控總量，調結構”仍是本次規(guī)劃的主線，預計主要涉及產業(yè)布局調整和產品結構調整兩個方面，產業(yè)布局沿海化將優(yōu)化我國鋼鐵行業(yè)整體布局，將為大型鋼企二次發(fā)展提供良好的產業(yè)機會。我們會持續(xù)關注鋼鐵行業(yè)“十二五”規(guī)劃公布的時間和內容。

　　問：公司如何應對鋼鐵行業(yè)的周期性風險?

　　答：無論國際還是國內鋼鐵行業(yè)都有明顯的行業(yè)周期性，對鋼鐵的需求增長主要受經濟增長速度的影響。經濟增長的周期性直接影響到對公司產品的需求和產品的銷售價格，從而直接影響公司的盈利水平。由于國內市場高檔鋼材仍然供不應求，且高檔鋼材產品的附加值較普通鋼材高出許多，武鋼股份將繼續(xù)走生產高技術含量、高質量、高附加值產品的路線，盡量減少價格變化帶來的沖擊。同時，將進一步加強內部成本控制，通過降低成本的方式來減少經濟周期對公司盈利的影響。

　　問：武鋼股份如何看待和如何應對目前鋼鐵行業(yè)產能過剩的問題?

　　答：2010年，中國鋼鐵產量約6.27億噸，僅從數(shù)據(jù)上看產能過剩，但總體表現(xiàn)為需求不平衡導致結構失衡，并不是所有的產品都存在過剩問題，有些產品仍然需要依賴進口。如HIB鋼等。隨著中國工業(yè)化、城市化進程的推進導致鋼材需求的增長和國家加大淘汰落后產能的力度，產能過剩的問題會得到逐步緩解。

　　“十一五”期間，武鋼股份通過技術改造實現(xiàn)工藝裝備大型化、現(xiàn)代化，主要經濟指標、經濟效益和競爭能力大幅度提高，總體生產規(guī)模形成1500萬噸鋼的綜合生產能力，產品結構和技術裝備達到國內或國際先進水平，武鋼股份將建成世界一流的鋼鐵企業(yè)，成為我國汽車板的主要生產基地和全球最具競爭力的硅鋼片生產基地之一，建成綠色環(huán)保型工廠。實施規(guī)劃后，產品深加工比例將大幅度提高。

　　在過去的“十一五”期間，武鋼股份新建產能符合科學發(fā)展觀、鋼鐵產業(yè)政策和企業(yè)實際，一是突出了“兩個基地”建設，有利于提高武鋼產品的市場競爭力;二是突出了發(fā)展循環(huán)經濟，建設節(jié)約型和環(huán)境友好型企業(yè);三是突出了企業(yè)的自主創(chuàng)新能力，進而形成了武鋼股份核心技術;四是突出了效益優(yōu)先，走投資省、見效快的發(fā)展思路。

　　配股發(fā)行篇

　　問：本次配股方案是什么?

　　答：發(fā)行規(guī)模：本次融資總額約87億元，募投項目兩個：A、擬向武鋼集團收購部分主業(yè)相關資產;B、擬補充流動資金，本次配股募集資金凈額與本次收購資產收購價格合計數(shù)的差額將補充本公司流動資金。

　　發(fā)行對象：發(fā)行前武鋼股份配股股權登記日(T日，3月25日收市后登記在冊的全體股東;

　　配股比例：每10股配售3股;

　　配股價格：每股3.70元。

　　問：本次配股募集資金投向包括那些?

　　答：武鋼股份本次配股所募集的資金擬投入以下二個項目：

　　項目一：擬向武鋼集團收購部分主業(yè)相關資產，具體包括：武鋼集團持有的77.60%鄂鋼公司股權;武鋼集團持有的粉末冶金100%股權;武鋼集團與冶金渣利用相關的經營性資產和負債;武鋼集團科研類實物資產。

　　項目二：擬補充流動資金，本次配股募集資金凈額與本次收購資產收購價格合計數(shù)的差額將補充本公司流動資金。

　　問：本次配股的時間安排及停牌安排?

　　答：2011年3月25日為本次配股的股權登記日，當日收盤后登記在冊的武鋼股份全體股東有權按照已公告的配股方案參與本次配股。

　　2011年3月28日、29日、30日、31日和4月1日(上交所正常交易時間為本次配股的繳款時間，在繳款期內公司將每日刊登提示性公告，逾期未繳款者視為自動放棄配股認購權。繳款期內公司的股票將停牌。請投資者重點查詢上交所的休市安排，以免錯過繳款期。

　　2011年4月6日將進行配股的網(wǎng)上資金清算，公司股票當日繼續(xù)停牌。

　　2011年4月7日將刊登配股發(fā)行結果公告，公司股票當日將復牌。

　　在本次配股發(fā)行完成后，將盡快安排本次配股股份上市交易。

　　關于本次發(fā)行的具體時間安排請參考公司于2011年3月23日刊登的配股發(fā)行公告及網(wǎng)上路演公告。

　　問：怎樣申購本次配股?

　　答：在股權登記日收市后，擁有武鋼股份的股票才能參與配股。股東于繳款期(2011年3月28日、29日、30日、31日和4月1日上交所正常交易時間可通過網(wǎng)上委托、電話委托、營業(yè)部現(xiàn)場委托等方式參與本次配股。

　　問：如果沒有足夠資金參與配股，是否可以轉讓配股權利?

　　答：配股不可以轉讓配股權利。

　　問：如果賬上有足夠的資金，是否可以等待系統(tǒng)自動配股?

　　答：賬上有資金不能自動完成配股。投資者必須在配股繳款期內到營業(yè)部或通過其網(wǎng)上、電話委托等方式進行配股操作。如在配股繳款期內不操作會視為放棄配股。

　　問：配股股份上市首日是否有漲跌幅限制?

　　答：本次配股股份上市首日有10%的漲跌幅限制，本次配股繳款期結束后復牌首日有10%的漲跌幅限制。

　　問：請問發(fā)行公告中提到的“可認購數(shù)量不足一股部分按照精確算法原則取整”是什么意思?具體應如何計算?

　　答：本次配股可認購數(shù)量不足1股的部分按照精確算法原則處理。即先按照配售比例和每個賬戶股數(shù)計算出可認購數(shù)量的整數(shù)部分;對于計算出不足1股的部分，交易所將所有賬戶按照尾數(shù)從大到小的順序排序，再將余股按排序分配，配完為止。所有股東可通過所在券商的交易系統(tǒng)查詢到的可配股份數(shù)量，已為交易所系統(tǒng)自動按照精確算法原則取整后的實際可配股份數(shù)量，股東可以此為準。

　　問：參與配股是否正常收取印花稅等費用?

　　答：按照有關規(guī)定，在配股繳款過程中，證券公司不得向客戶收取傭金、過戶費和印花稅等交易費用。

　　問：請問配股數(shù)額是在帳戶中自動顯示還是自己申請?

　　答：會在您所開戶的券商交易系統(tǒng)中自動顯示可認配數(shù)額上限。

　　問：公司股票停牌后什么時候復牌?

　　答：公司股票將在配股繳款期結束后的第二個交易日復牌，即T+7日(4月7日。

　　問：本次配股發(fā)行對武鋼股份現(xiàn)有股本有什么樣的影響?

　　答：本次配股前，武鋼股份股本約為78.38億股。以本次配股股權登記日為基準，本次配售比例每10股配3股，假設所有配售對象都參加配售，則配股后股份總數(shù)約101.90億股。

　　問：控股股東是否支持本次配股發(fā)行?是否會參與本次配售?

　　答：武鋼股份本次配股獲得了控股股東武漢鋼鐵(集團公司的支持。在融資方案上，控股股東支持武鋼股份采取更加公平對待各類投資者的配股方式;同時，承諾以現(xiàn)金方式全額認購本次配股中其可配售股份。

　　經營篇

　　問：武鋼集團目前在海外進行了一系列成功的鐵礦石投資，請問本次配股未考慮整合礦石資產的原因?

　　答：武鋼集團自有的國內礦石資源已全部供應武鋼股份，國內礦山的整合需要一定的整合成本。綜合考慮，本次配股沒有整合國內礦石資源。

　　其次，武鋼集團近幾年先后開發(fā)和控制了加拿大、澳大利亞、利比里亞、馬達加斯加、巴西、委內瑞拉等多地的礦產資源，所獲得的礦石將保障武鋼股份的資源供應。該等礦業(yè)資源開發(fā)大部分采取如下合作方式，(1保障一定的資源供應;(2投資入股;(3合作開發(fā)新礦山。目前該等項目大部分還在前期建設階段，生產和經營的穩(wěn)定還需要一段時間。

　　問：公司鐵礦石對外依存度較高，不知公司的未來鐵礦石保障措施怎樣?

　　答：為了確保所需的礦石供應，武鋼集團不斷在海外開拓資源鎖定優(yōu)質進口長協(xié)資源。隨著武鋼集團加拿大CLM項目、巴西MMX項目、南澳CXM、WPG項目等的權益礦的投產，從總量上“十二五”期間的權益和長協(xié)總量可以滿足生產用料需求。

　　問：公司的煤炭供應情況如何?

　　答：武鋼煤炭采購以“滿負荷、低成本、高質量、調結構”的十二字方針指導，以高爐穩(wěn)定順行為中心，實施高性價比采購，煤炭資源大部分由國有大礦直供，主要通過投資參股國有大型煤礦，或與國有大型煤礦簽訂中長期戰(zhàn)略合作協(xié)議、建立長期合作關系，形成穩(wěn)定的煤炭供應渠道，獲取穩(wěn)定的資源。同時，公司還積極加強渠道建設，在近兩年陸續(xù)開辟、穩(wěn)定了船運煤渠道，形成了鐵路運輸與水路運輸并舉、兩種方式相互補充的供應模式，極大地加強了資源保障能力。

　　問：近期武鋼上調了鋼材，其主要考慮因素是什么?年前鋼價處于震蕩，年后鋼價持續(xù)上漲，其主要原因是什么?鋼鐵行業(yè)主要下游行業(yè)建筑、造船、機械、汽車、家電行業(yè)的需求情況如何?

　　答：近期武鋼股份上調鋼材出廠價格主要基于以下幾方面因素：

　　(1國內經濟保持平穩(wěn)增長，工業(yè)用材需求逐步釋放;

　　(2全球經濟復蘇，國際市場需求恢復。尤其是國際自然災害導致鋼鐵上游原材料供應短缺，國際供求不平衡，價格快速上漲。同時，鋼材出口增加，緩解國內供求矛盾。

　　(3受國際市場影響，國內鋼材連續(xù)上漲。

　　(4鐵礦石、焦炭等原材料價格上漲推動鋼材成本上升。

　　年后鋼價持續(xù)上漲的主要原因包括以上提到的成本推動、需求恢復等。

　　從鋼鐵主要下游行業(yè)看，目前造船、機械、汽車、家電行業(yè)維持了較高的景氣度，工業(yè)用鋼需求穩(wěn)步增長;由于季節(jié)性因素影響，建筑行業(yè)尚未大面積開工，建筑用鋼需求沒有有效釋放。

　　對于下半年鋼價走勢，一方面今年經濟仍將保持穩(wěn)定增長態(tài)勢，下游需求維持較高景氣，特別是建筑行業(yè)需求釋放以后，對上漲有推動作用;另一方面，鐵礦石等原材料價格繼續(xù)上漲壓力較大，成本對鋼材價格的支撐力度仍然較強。總體來看，預計今年下半年鋼材價格仍將繼續(xù)震蕩上漲。

　　問：武鋼股份取向硅鋼情況如何?國內其他競爭者的取向硅鋼是否對武鋼構成影響?今年下半年乃至明年上半年取向硅鋼的市場行情會怎樣?

　　答：公司目前取向硅鋼的產能約40萬噸，具體財務數(shù)據(jù)請參考本公司公告的年報。國內其他競爭者取向硅鋼的產量主要是填補需求，對武鋼影響不大。

　　公司在國內取向硅鋼領域占據(jù)絕對的優(yōu)勢地位，主要體現(xiàn)為：

　　(1公司對硅鋼研究已經有30余年的歷史，擁有自主的硅鋼生產技術，并形成了深厚的技術沉淀。因此相比于國內其他，公司硅鋼的生產規(guī)模、技術研發(fā)實力和產品結構的升級潛力都強于國內其他鋼廠。

　　(2下游行業(yè)的需求旺盛。目前，國家正在對城鄉(xiāng)電網(wǎng)進行改造。其中，國家電網(wǎng)預計投資超過2,500億元，南方電網(wǎng)預計投資超過1,000億元，超、特高壓變壓器的需求將會非常旺盛。因此，硅鋼產品的市場前景將持續(xù)看好。此外，隨著全球經濟的復蘇，特別是中國、俄羅斯等國家和地區(qū)電網(wǎng)建設和改造的深入，取向硅鋼在今后一段時間市場價格預計將保持穩(wěn)定或出現(xiàn)一定幅度上漲。

　　問：公司通過配股最高可募集資金中有一部分補充流動資金，從資本市場募集如此多流動資金是否反映了公司在財務方面的吃緊?請公司領導大致介紹一下公司的財務狀況，讓投資者能了解公司的真實情況?

　　答：近幾年以來，公司為提高核心競爭力和抗風險能力，進行了包括持續(xù)項目建設、收購資產、對外出資等大規(guī)模資本性支出，該等資本性支出所需資金主要通過本公司自籌及債務性融資籌集。因此，本公司有必要補充流動資金，降低財務費用，更好保障企業(yè)高速發(fā)展的資金需要，并通過配股方式將發(fā)展的成果回饋給投資者，實現(xiàn)企業(yè)與投資者“雙贏”的目標。

　　公司目前的財務狀況良好，資產結構優(yōu)良、負債比例合理、償債能力強、資產周轉快，并沒有大額的財務性投資。

　　發(fā)展篇

　　問：本次配股對武鋼股份的長遠發(fā)展有何意義?

　　答：通過本次配股，武鋼股份向武鋼集團收購部分主業(yè)相關資產使其擴大產能規(guī)模、擴展產品線;有效提升在軋板產品生產領域的競爭力;適應國家有關政策、擴大資源循環(huán)利用的范圍;充實現(xiàn)有研發(fā)能力、提高生產、銷售、研發(fā)體系的聯(lián)動效率。本次配股完成后，武鋼股份研發(fā)實力進一步充實，現(xiàn)有生產、銷售、研發(fā)業(yè)務三位一體的聯(lián)系和運作效率將得以提高。同時，通過補充部分流動資金優(yōu)化資產結構、降低財務成本。

　　通過本次配股，武鋼股份現(xiàn)有中長材品種的產能和產品線將得以擴展和延伸，一體化經營能力得以提升，使其抵御鋼材產品價格結構性波動風險和行業(yè)周期性波動的能力進一步加強。

　　問：武鋼“十二五”規(guī)劃主要發(fā)展方向是什么?

　　答：“十二五”武鋼股份將加快轉變發(fā)展方式，將按照國家控制總量淘汰落后的要求，認真落實國家鋼鐵產業(yè)發(fā)展政策，堅持走以科技為先導的質量效益型發(fā)展道路，加快結構調整、產業(yè)升級，加強自主創(chuàng)新和節(jié)能減排，發(fā)展低碳經濟，創(chuàng)新體制機制，提高干部職工隊伍素質，努力把武鋼股份建設成為具有全球競爭能力的國際一流精品鋼材生產基地。